不良資產的定義不良資產是壹個比較寬泛的概念，主要針對會計科目中的壞賬。壹般來說，不良資產壹般包括兩類:壹類是企業經營過程中產生的應收賬款中的壞賬；另壹類是金融，主要指金融企業的壞賬。最大的機構是商業銀行，還包括證券、保險和信托。
受近年來國內去杠桿化影響，金融機構不良資產壓力不斷加大。2020年肺炎疫情全球蔓延，全球經濟必然階段性下滑。未來3-5年，不良資產將出現新壹輪爆發式增長。
鑒於不良資產主要形成於商業銀行，本文主要交流銀企不良貸款的相關知識，其他類型的金融機構和企業不良債務可以參考和驗證。
不良資產的形成過程不良貸款形成的本質原因是企業的流動性問題，即債務人不能按時支付利息和貸款，導致貸款違約和逾期。如果不能在短時間內解決，就會迅速惡化為不良貸款。因此，銀行等金融機構在前期對企業做盡職調查時，通常會使用流動比率、速動比率、利息保障倍數等指標來評估債務人的流動性，以判斷信用風險。
不良貸款形成的原因，除技術性逾期外，大致可歸納為四個方面:
壹是外部形勢突變，即宏觀經濟形勢發生了較大變化。比如2008年全球金融危機爆發，2012年末大宗商品價格劇烈波動，以及中國近年來的去杠桿等政策調整。當宏觀經濟形勢發生較大變化時，會導致不同行業受到影響和波及，進而出現重大利空。
二是企業內部管理不善，主要表現為企業對自身生產經營的錯誤判斷。比如訂單大幅減少，生產設備大量采購，資金規劃混亂。
三是企業違規挪用資金，主要是指企業挪用營運資金挪作他用，造成流動性問題。比如企業挪用經營資金開發房地產，挪到民間借貸，償還其他債務。大多數情況下，企業業績不好就是原因。
第四，企業存在惡意欺詐，即企業通過虛假材料惡意騙取貸款。企業與銀行內外人員勾結，經常因為銀行自身原因報警備案，這裏就不深入討論了。
在不良資產的實際操作中，由於企業自身的經營問題，不良資產的比例並不高。企業在經營過程中擴建和投資新生產線，但經營規模不能同步增長，經營現金流不能滿足正常要求的情況比較普遍。比如深圳某電子廠在黃山下投資建設分廠，卻招不到合適的技術工人，最終導致產品不合格，下遊采購商拒絕收貨，企業最終無法支付到期貸款本金，形成了不良局面。這是典型的企業生產經營不善造成的惡劣局面。
近年來，隨著國家的結構調整，持續的去杠桿化，銀行等金融機構的銀根收緊，銀行貸款導致的不良貸款比例也在逐漸增加。
不良資產處置借款人逾期時，通常有兩種情況:壹種是資不抵債，公司凈資產為負；另壹種是公司沒有資不抵債，只是階段性的流動性問題。對於第壹類借款人來說，通過商業手段解決債務危機的概率很低，通常會進入司法程序。第二類企業有機會通過商業重組和債務重組解決債務危機。
不良貸款出現後，銀行壹般會通過司法手段進行追債，主要包括訴訟、訴前保全、訴訟保全、破產清算、破產重整等。由於訴訟程序漫長，越來越多的銀行選擇仲裁來解決債務追索問題。在這個過程中，銀行也可以基於自己的考慮，轉讓、出售自己的不良債權，不良資產可以多手轉讓。
當借款人資產足以支撐債務時，可通過司法處置借款人資產收回貸款；借款人通常與銀行協商重組債務，以時間換取空間，解決企業面臨的流動性問題。