沒那麽神秘，主要是從整體財務風險來考慮。不要總是陰謀論。
疫情期間的消費數據很差，短期消費貸款違約率飆升。事實上，中央已經對中獎號碼進行了打擊。金融是我們的灰犀牛，不能出現系統性風險。
談金融危機和機制不穩定，市場經濟不完善。
關鍵詞:陰謀論，宋鴻兵，消費，風險，危機。
第壹，用陰謀論看世界真的沒有太大意義。關於金融的陰謀論太多了。
既然金融和錢有關，我說金融其實就是借錢還錢。而且他會用很多概念、公式、理論、專有名詞，普通人跟他接觸比較少，所以大家都覺得他很高大上。
很多人有壹個很簡單的辦法來解釋自己不能理解的東西，那就是陰謀論，就是這個世界上有壹小撮壞分子，他們想搞所有人，然後是猶太人，然後是金融資本，然後這些人興風作浪，什麽壞事都敢幹。壹個讓人恐慌的群體。
最典型的就是大神宋先生寫的《貨幣戰爭》。它是壹部陰謀小說，類似於暗殺小說、幻想小說的。
結果被很多人奉為經典，到處講給別人聽。以前我們單位有個領導推薦給別人。每個人都應該讀這本書，它是多麽優秀。當美國人想操我們的時候，我很尷尬。我不知道他的感受。
還是那句話，如果妳想混的好，如果妳想知道事情的本質，那就盡量不要用陰謀論來看待這個世界，因為陰謀論是無法被證明和證偽的。
妳說什麽都是對的，妳說什麽都是對的，但是沒用，就是解決不了問題。妳做不了正常的決定，覺得所有人都在傷害妳，那妳怎麽活下去？
其實最重要的是做壹些大眾化的事情，了解壹些基本原理，這樣妳就不會再相信陰謀論了。
舉個例子，金融的本質其實就是經營貨幣，為貨幣融資。我想說的是借錢還錢，不管保險，信托，期權，期貨，衍生品，對沖，對賭協議，互換利率。
本質上就是買和賣借錢，然後長期或者短期配置資源，因為現代經濟和金融深度融合，往往是錢先走，其他資源跟著走。價格來配置，所以財務很重要，就這樣，沒什麽大不了的。
說了以上，我們就來說說螞蟻。
第二，消費越來越差，貧富差距越來越大。我們應該防範的是系統性金融風險。
這次要想阻止小螞蟻，首先要說疫情後的經濟形勢。
這場流行病是對全球經濟的沖擊。經濟直接被鎖住了，所有人都不能上班，不能出門，也不能買東西，所以經濟的貿易和運行直接被鎖住了。這種情況前所未有，傷害非常大。
妳想想，作為壹個小老板，妳借了壹筆錢開公司，妳即將大幹壹場。結果疫情來了，什麽都賣不出去。但是妳借的錢是要付利息的，是有期限的。是時候了。妳的東西不賣就賺不到錢。妳必須還債。如果妳不付錢給他們呢？整個社會都不如妳怎麽辦？然後壹切都結束了。
這就是疫情帶來的傷害，非常可怕。雖然國家采取了各種措施，雖然我們及時控制了疫情，雖然我們恢復了生產，給小企業減免了稅費，但是影響還是很嚴重。
之前說過，我對未來經濟沒那麽樂觀，最關鍵的指標還是消費。雖然我們的投資恢復的不錯，但是我們的居民消費始終沒有恢復到疫情前的水平，現在已經到了通貨緊縮的狀態，就是需求不振，老百姓消費不起。
螞蟻主要做什麽？螞蟻主要是壹家為短期消費提供短期貸款的公司。也就是說，我把錢從銀行取出來，然後我就成了二手販子，然後我把錢給需要的人，中間我抽取手續費。
而使用螞蟻最多的是哪些人？都是年輕人，這些人往往是剛步入社會。我什麽都不怕，沒有積累，沒有經驗。而且相對來說都是沒什麽錢的人。如何看待有錢人可以搞短期消費接待？疫情期間短期貸款違約率翻了近壹倍，這是事實。
其實我們國家的債務水平已經很高了，國家也壹再強調不能出現系統性的金融風險。這個詞大家都很熟悉，但我猜很多人不知道它是什麽意思。
我說金融無非就是借錢還錢。借錢很容易。關鍵是妳能還錢還利息。那什麽是風險？風險是妳付不起錢。系統性風險是所有人都還不起錢，或者很多很多人還不起錢。
我們國家大量的居民貸款，其實就是房子上的長期貸款。眾所周知，問題在於人們相信房子。而且買得起房的人大多都有計劃，他會咬咬牙還房貸，因為這個金額大到很多人都買不起。
但是這個短期消費貸款就不好說了。他們自己房子的債務很大。再加上消費貸款，很多年輕人都不理智。他們借壹張卡又借壹張卡，這是不理智的。那只是壹時的幸福，誰也沒有在年輕的時候犯過錯誤。
房貸和企業貸款說起來容易，國家可以定向控制。但是如果這種問題發生在成千上萬的千千人身上，妳怎麽控制呢？對付壹頭大象就是說，對付幾百萬只螞蟻，妳從哪裏開始？
債務往往是壹個環。妳欠我的，我欠他的，他又欠他的，他不還他就不還我，我沒錢就還不起銀行。這就是所謂的體制，大家都是壹條船上的。任何人都不可能保證自己免疫。這是現代金融體系的特點，債權債務深入生產生活。
壹旦讓小蟻上市，它的體量將呈幾何級數增長，這種力量不言而喻。所以如果妳壹定要說他是核彈，那就應該是這個意思。
第三，金融債務確實是市場經濟的壹個不穩定機制，這個制度可能並不完善。
最後，從根子上說壹下這件事。我覺得從根源上來說，這是市場經濟中不穩定的機制。
以前大家都認為市場可以合理配置資源，可以防止價格過高過低，讓生產持續有效地進行。
但這種說法要成立，首先得建立在所謂的需求下降曲線上，也就是說東西越貴，人們越不願意買。比如牛奶可能太貴，妳就不喝。喝水就好。比如豬肉太貴，妳可能不吃，所以不吃肉。
但是債務就不壹樣了。債務不穩定。不代表借多了就不借了。妳可以借更多。妳可能會失去理智，妳可能會不還錢，妳可能會死，或者妳無能為力。
比如妳是壹個小老板，妳是壹個年輕人，妳借了錢，妳期望未來的經濟會很好。因為從過去來看，妳的收入壹直在上升，妳的東西壹直在賣好價錢。只要東西在漲，只要人力資本又在漲，壹切都會好的。
但月有沈浮，人有悲歡，經濟也在蕭條與繁榮中交替。因為各種原因，比如疫情，經濟不景氣，東西賣不出價錢，妳失業了。
但是妳之前借的債不會少。妳不僅要付本金，還要付利息。這個時候妳沒有收入，東西賣不出價錢。妳怎麽還這筆錢？
這就是市場經濟中的不穩定機制，這就是債務。人在借錢的時候，往往會遵從自己的本性。不知道未來是好是壞，但總覺得未來會好。我借了很多，還了也還不起。
如果壹大批人，甚至所有人都做不到，那麽企業會倒閉，銀行會倒閉，經濟會停止運轉。
之前寫過很多文章。現在的錢不是過去的寶藏，不是實物資產，而是壹種流動性。必須要轉，必須要有錢讓人家交易的時候有媒介。壹旦債務過高，人們不還債，所有的錢都用來還債，社會上的人就沒錢了。如果妳沒有錢，妳就不能還債。如果妳還不了債，妳就沒錢了，生產就會停止，整個社會就會遭遇經濟危機和金融危機。很有可能崩潰。
結論。關於金融有很多陰謀。希望妳不要用陰謀論來看這個世界，而要明白壹些底層常識。金融其實就是資源的配置，就是借錢還錢，讓錢流動。
這場流行病對我們的經濟產生了巨大影響。債務高企，消費低迷，小蟻這次的問題其實是為了防範系統性金融風險，讓大家貸不到款，工廠停工，銀行破產。
債務機制是市場經濟中的壹種不穩定機制。它不會因為價格高而降下來。可能會讓人非理性的大量舉債。壹旦經濟轉冷，人們就不賺錢了。無法償還債務導致了失業和大蕭條。我們現在所做的就是避免這種情況。
關鍵不在於核彈是不是核，而在於誰有核彈。
在上海金融峰會上，阿裏提出要少監管，用所謂的金融科技創造數字貨幣。
這是壹個非常危險的說法。金融有幾千年的歷史，最早的物物交換已經隱藏了金融的影子。
中國歷史上，每個朝代的危機，都是由於財政問題，財富不得不向大地主和大資本家壹個方向集中，結果卻產生了相反的反應。
美國目前的動蕩，壹大原罪是貧富差距的擴大，而快速的科技和基於互聯網的金融正在加速這壹趨勢。今年，科技股的飆升產生了壹個十億美元的百萬富翁，比十年前快了壹百倍！
馬雲已經是首富了，他想借助螞蟻金服的上市，進壹步為金融精英們鎖定收入，並對他們進行監管。
他正在打開潘多拉的盒子！
99%的p2p都死掉了。我們國家最高峰的時候有6000家p2p公司。目前僅存8家，市值難看。
馬信誓旦旦地說:
“這些p2p死了，因為他們不是真正的互聯網金融，不懂大數據！”
知道大數據不會死？
這些公司死亡的核心原因是利用監管缺失，從網上復制大量普通人的錢，通過虛假投資、虛假融資等各種手段，切斷進入管理人賬戶。
少數死於不懂大數據！
如今的螞蟻金服壹再強調自己是壹家科技公司，但無法改變的是，其利潤來源於向借款人發放小額貸款、向借款人發放消費貸款，以及通過余額寶收集個人存款654.38+0.4億元並放入各種理財產品賺取高額管理費和流量費。
如果這種情況得不到有效監管，大數據只會制造系統性風險，反復放大貸款額度，將大量沒有借貸能力的學生和農民工變成債務，不得不將日常收入的大部分用於還債。
監管讓我們的錢更安全。眾所周知，馬雲推出余額寶後，壹直聲稱要給全國人民補貼利息。其利息壹度達到7%的年化收益，這也使得大量銀行存款轉戰余額寶。基金壹度接近1.9萬億。
但是，沒有壹只貨幣基金能管理這麽大的規模，還能保證收益。隨著規模越來越大，余額寶的收益不斷下降。
為了避免系統性風險，國家規定支付寶的余額必須有備無患，不能自動滾入余額寶，必須由用戶自己操作。
隨著這壹規定的實施和余額寶收益的下降，用戶已經越來越認識到金融的本質。同時，銀行也適時推出了類似的貨幣類基金，管理費更低，收益更高。
這就止住了余額寶的快速上漲趨勢，防止了馬雲的余額寶壹家獨大。
目前田弘基金規模約為1.4萬億，收益不到2%，可以說比大多數貨幣基金都要好。
除了基金經理水平有限，大量資金被螞蟻金服作為管理費和渠道費拿走。
直接通過銀行渠道購買貨幣基金好，還是通過中間商賺取高額差價好？
誰優誰劣壹目了然！
螞蟻利用大數據分析貸款。妳問過我們嗎？馬雲在上海峰會上最得意的壹句話是:
做互聯網金融的公司壹定要有大數據的能力，分析大數據的能力，這樣才能規避風險，減少貸款回收的問題！"
真的是敲響了警鐘。原來我平時在淘寶上購物，通過支付寶買早餐，甚至我有幾個朋友的螞蟻信用分都被螞蟻分析的壹清二楚。
然後他用這些數據給我打廣告，給我提供貸款額度，還可以找我的親戚朋友貸款。
螞蟻們問過我們所有人這件事嗎？
我專門查詢了國內關於用戶數據保護的法律。
中國法律明確規定:
《商業銀行法》規定:“商業銀行應當遵循為存款人保密的原則”，
《個人存款賬戶實名制規定》規定，“除法律法規另有規定外，金融機構不得向任何單位和個人提供個人存款賬戶信息”。
那麽，為什麽馬雲聲稱螞蟻金服不是金融機構，而是科技公司，好像科技公司可以不受監管壹樣？
我終於放心了。科技創新板和螞蟻金服的高管談話，告訴他們螞蟻金服也需要監管，放貸要有足夠的儲備，不能讓老百姓用普通用戶不懂的高科技金融工具虧錢。
哪怕是余額寶賬戶，也不能壹下子虧這麽多，也不解釋為什麽！
如果螞蟻金服是金融機構，而不是科技機構，那麽顯然它的估值必須重估！
所以騰訊很聰明，馬和說:
“我們要扮演好數字化助手的角色，與產品合作夥伴壹起發展普惠的數字化生態，努力從每壹個普通用戶身上分出數字化紅利！”
他永遠不會把自己放在壹個曾經爬到頂峰的高度，壹個人會看到和說任何應該放松管制的事情。
所以壹定要監管互聯網金融機構，只有這樣，千萬投資人的錢才不會白白給螞蟻員工買別墅，住房子，讓他們升級，分利息。
所以核彈沒發的時候有威懾力。還好還好。這壹次，監管機構封殺了。他在公告中說，半年後整改。
我想，不要小看這小半年。過了這半年，科技股的泡沫可能會被戳破，十幾家類似支付寶的互聯網支付公司紛紛成立，存款從余額寶轉移，全民數字貨幣錢包支付全球。
無論如何，恨十年，再回頭看沒有道理的人，是壹個錯誤！
我不相信它會在六個月後重新開業。
好好保重，螞蟻們！
詩雲:
螞蟻移動並儲存起來，
監管姍姍來遲，壹切都是新的，
如果我們創新這個真理，
為什麽余額寶比較輕？
揚子城股價上漲，
在外灘的桌子前扔高音，
誰能想到口誤會成為笑柄，
這時候妳才知道，金，證券監管人！
螞蟻金服在重慶投資30億，從銀行貸款60億。然後用這90來放貸，重慶要求其貸款規模不超過200億，但螞蟻金服用債權證券化的方式將債權打包，反復放貸3000億。換句話說，螞蟻金服自有資金30億，但通過各種手段放貸的規模卻達到了3000億，而這3000億是無抵押小貸，杠桿達到了100多倍。壹邊把大量的錢借給沒有抵押的年輕人，壹邊把這些債務抵押給銀行，螞蟻自己只用了30億，就做出了3000億的貸款規模，這些貸款達到了18%的年化率。螞蟻從銀行拿的錢利率只有幾分錢，完全是中介躺著賺差價，吸社會的血的時候。妳明白嗎？這就是當年雷曼兄弟的玩法，造成了美國的次貸危機。典型的次級貸款使用高杠桿進行無擔保貸款。壹旦壞賬規模達到壹定程度，就會形成金融核彈，波及全國。現在螞蟻上市，估值68.8，融資規模3萬億。這不是明擺著全國人民都要死了嗎？如果上市成功，股票解禁會造就壹大批億萬富翁，全國股民都當韭菜。金融爆炸會讓整個社會買單，但螞蟻們都會成為億萬富翁。Ant曾計劃赴美上市，但遭到美國國會議員的激烈反對。沒有成功，連美國的帝都都怕傷害美國投資者，卻想在中國股市賺錢挖坑埋葬廣大投資者。可悲的是，還是有壹堆人被賣了，幫著數錢，搖旗吶喊為馬雲搖旗吶喊。