《中華人民共和國民法通則》第九十條:合法的借貸關系受法律保護。這壹規定決定了只要借貸雙方在訂立、變更和終止借貸行為時，在形式和內容上符合法律規定，國家將依法保護債權人的合法權益。
《合同法》和《最高人民法院關於人民法院辦理借貸案件的若幹意見》進壹步肯定了民間借貸的合法性。同時，民間借貸可以利用第三方為貸款提供擔保，保護貸款人收回貸款本息的權利。民間借貸既是壹種經濟現象，也是壹種法律現象，具有以下主要法律特征:
1.民間借貸是民事法律行為，是受法律保護的債權債務關系。民間借貸雙方通過簽訂書面借貸協議或達成口頭協議，形成特定的債權債務關系，從而產生相應的權利義務。債權債務關系是我國民事法律關系的重要組成部分，壹旦形成即受法律保護。
2.民間借貸是借貸雙方的契約行為。借款人與被借款人是否形成借貸關系，以及借貸金額、借貸對象、借貸期限，取決於借款人與被借款人之間的書面或口頭約定。只要協議內容合法，都是法律(包括合同法)允許和保護的。
3.民間借貸關系成立的前提是借款的實際支付。借款人與借款人之間是否形成借貸關系，除了約定借款標的、金額、還款期限等內容和含義外，還需要貸款人向借款人交付金錢或其他有價證券，借貸關系才能正式成立。
4.民間借貸的標的物必須是出借人擁有或者支配的財產。不屬於出借人或出借人沒有支配權的財產形成的借貸關系無效，不受法律保護。
5.民間借貸可以有償也可以無償，有償與否由雙方約定。事先以書面或者口頭協議約定賠償的，貸款人可以要求借款人在償還本金時支付利息。
6.民間借貸利率不超過銀行同類貸款利率(含利率)4倍的部分受法律保護。超出的部分不受法律保護。